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醉染图书组合的构建和分析方法9787543228559
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章组合管理与分析方法之基础
1.1资产类别和资产配置决策
1.2组合管理过程
1.3传统资产管理与量化资产管理
1.4组合分析方法综述
1.5本书的内容概要
总结
部风险和不确定的统计模型
第2章随机变量、概率分布和重要的统计学概念
2.1什么是概率分布?
2.2伯努利概率分布和概率质量函数
.二项概率分布和离散分布
2.4正态分布和概率密度函数
2.5累积概率的概念
2.6分布的描述
2.7两个随机变量的依赖:协方差和相关度
2.8随机变量之和
2.9联合概率分布和条件概率
2.10连接函数
2.11从概率论到统计测量:概率分布和抽样
总结
第3章重要的概率分布
3.1概率分布案例
3.2金融收益分布的建模
3.3金融收益分布的尾部建模
第4章统计估计模型
4.1常用收益估计模型
4.2回归分析
4.3因子分析
4.4主成分分析
4.5自回归条件异方差模型
总结
第二部分模拟和优化建模
第5章模拟建模
5.1蒙特卡洛模拟:一个简单案例
5.2为什么使用模拟?
5.3有多少种场景?
5.4随机数字的产生
总结
第6章优化建模
6.1优化规划
6.2优化问题中的重要类型
6.3一个简单的优化问题规划案例:组合配置
6.4优化算法
6.5优化软件
6.6一个软件实施的案例
第7章不确定下的优化
7.1动态规划
7.2随机规划
7.3稳健优化
总结
第三部分组合理论
第8章资产多元化
8.1多元化的原因
8.2传统的均值—方差优化框架
8.3有效边界
8.4传统均值—方差优化问题的替代规划
8.5资本市场线
8.6期望效用理论
8.7对多元化的重新定义
总结
第9章因子模型
9.1金融经济学文献中的因子模型
9.2因子模型中的均值—方差优化
9.3实践中的因子选择
9.4阿尔法构建中的因子模型
9.5风险估算中的因子模型
9.6数据管理与质量问题
9.7风险分解、风险归因和业绩归因
9.8因子
总结
0章组合构建的基准和跟踪误差的使用
10.1跟踪误差与阿尔法:计算和阐释
10.2前视和回望跟踪误差
10.3跟踪误差与信息比率
10.4跟踪误差预测的计算
10.5基准与指数
10.6聪明贝塔
第四部分权益组合管理
1章量化权益组合管理的近期发展
11.1在实践中常用的组合约束
11.2尾部风险度量的组合优化
11.3涵盖交易成本
11.4多账户优化
11.5涵盖税负
11.6稳健的参数估计
11.7组合再抽样
11.8稳健的组合优化
总结
2章基于因子的权益组合构建和业绩评估
12.1实践中运用的权益因子
12.2筛选
1.组合选择
12.4风险分解
12.5压力测试
12.6组合业绩评估
12.7风险预测与模拟
总结
第五部分固定收益组合管理
3章固定收益组合管理基础
13.1固定收益产品和债券市场的主要分类
13.2固定收益券的特点
13.3债券的主要风险
13.4固定收益分析方法
13.5固定收益组合策略系列
13.6固定收益增值策略
总结
4章基于因子的固定收益组合的构建和评估
14.1用于实践的固定收益因子
14.2组合选择
14.3风险分解
总结
5章构建债务驱动的组合
15.1与债务相挂钩的风险
15.2寿险公司的债务驱动策略
15.3界定福利养老金的债务驱动策略
总结
第六部分衍生品及其在组合管理中的应用
6章金融衍生品基础
16.1在组合管理中运用衍生品的概览
16.2远期和期货合约
16.3期权
16.4互换
总结
7章权益组合管理中的衍生品运用
17.1股指期货和组合管理应用
17.2权益期权和组合管理应用
17.3权益互换
总结
8章固定收益组合管理中的衍生品运用
18.1运用国债期货控制利率风险
18.2运用国债期货期权控制利率风险
18.3运用利率互换控制利率风险
18.4运用信用违约互换控制信用风险
总结
附录:基础线代数概念
参考文献
译后记
德西丝拉娃·A.帕查马诺瓦,巴布森学院(Babson College)分析和计算金融教授,以及Zwerling家族授衔研究学者,普林斯顿大学数学学士、麻省理工学院斯隆管理学院博士。其研究横跨多个领域,包括组合风险管理、模拟、高能和稳健优化、预测分析、金融工程。
弗兰克·J.法博齐,注册金融分析师,注册会计师,耶鲁大学管理学院教授。法博齐教授著述颇丰,并在管理与金融计量经济学专题研究上颇有建树。他的许多早期作品侧重于固定收益券和抵押贷款与资产支持券及结构产品组合管理。他提出了威廉姆斯一法博齐模型。该模型主要用于对短期利率及利率衍生工具的估值。法博齐教授撰写和编著了许多广为世人称赞的金融学著作,其中包括与弗兰科·利亚尼合著的《资本市场:机构与工具》以及与弗兰科·利亚尼和迈克尔·费里合著的《金融市场与机构》。
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