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醉染图书变额年金定价与风险度量计算方法研究9787522014272
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章 绪论
节 研究背景与意义
第二节 研究现状及文献综述
第三节 研究方法
一、柳树法
二、柳树法研究变额年金的优势
第四节 主要创新及结构安排
第二章 变额年金合约介绍与建模
节 变额年金合约及其大力度优惠利益保
第二节 变额年金合约价值与保险公司负债
一、变额年金合约价值
二、保险公司负债计算
第三章 仅含有GMWB条款的变额年金定价
节 风险资产价格柳树构建
一、几何布朗运动下柳树构建
二、Merton跳扩散模型柳树构建
三、CEV模型柳树构建
第二节 GMWB柳树法定价计算格式
―、绐定提取策略模型定价
二、可提前终止合约模型定价———考虑死亡风险
三、很优提取策略模型定价
第三节 GMWB定价数值结果与分析
一、几何布朗运动模型
二、CEV模型
三、Merton跳扩散模型
第四节 对冲效果分析
第五节 本章小结
第四章 含有多种大力度优惠利益保的变额年金定价
节 柳树法定价变额年金
第二节 变额年金定价数值结果与分析
一、几何布朗运动模型
二、CEV模型
三、Merton跳扩散模型
四、Roll-up型和Ratchet型大力度优惠利益保数值结果
第三节 对冲效果分析
第四节 本章小结
第五章 变额年金风险度量
节 VaR和CTE计算
一、账户价值的柳树构建
二、柳树法计算VaR和CTE
第二节 数值结果与分析
一、GMDB/GMMB
二、GMWB
三、GMDB、GMMB和GMWB
第三节 随机利率下变额年金风险度量
一、利率和账户价值变化
二、数值结果
第四节 本章小结
第六章 总结
节 研究内容总结
第二节 优势与局限
主要符号对照表
参考文献
董 冰 上海对外经贸大学金融管理学院讲师,硕士生导师,同济大学应用数学博士,2020年上海市晨光学者。主要从事金融工程与风险管理等领域的教学与研究。主持自然科学青年科学项目、上海市教育委员会和上海市教育发展会晨光计划项目、上海市高校青年教师培养资计划项目等。多篇发表于ntitative Finance、International Review of Finan Analysis、Journal of Derivatives等期刊。
许 威 加拿大Ryerson大学理教授,主要从事复杂金融衍生品及其组合定价与风险管理高能算法的研究。该研究成果主要发表于Journal of Economic Dynamics and Control、ntitative Finance、Journal of Computational Finance、Journal of Derivatives、International Review of Finan Analysis与Astin Bulletin等期刊。基于多年来对金融风险管理方法与实践的研究,合著完成一部基于巴塞尔协议II风险管理很好实践的著作——《金融风险测量和全面风险管理——理论、应用和监管》。在业界,与光大券海通期货、兴期货等金融机构有着广泛的合作,并参与新华社主持的金融云计算平台构建的“十一五”科技部科技支撑计划项目,主要负责金融模型库的设计、构建与管理工作,获得软件著作权一项,主持制定多项新华社金融数据与金融模型接口的技术标准。主持自然科学青年项目1项,面上项目1项,博士点项目1项,参与自然科学面上项目2项,科技部科技支撑计划项目1项,自然科学委员会—广东省人民大数据科学研究项目中心项目1项。出版中英文著作各一部,并在金融工程与高能计算领域SCI/SSCI不错期刊上发表近50篇。
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