[正版]魅力期权:一部脱离“本本主义”的期权宝典

《魅力期权：一部脱离“本本主义”的期权宝典》为《品味期权：源于实盘感悟的期权交易指南》的姐妹篇，《魅力期权：一部脱离“本本主义”的期权宝典》延续《品味期权：源于实盘感悟的期权交易指南》分篇章的形式，将全书分为六个篇章，为“准备篇”“视角篇”“策略篇”“实盘篇”“事件篇”“产品篇”。其中“准备篇”主要回答一名期权新手的常见问题，“视角篇”介绍如何从期权视角观察股票市场，“策略篇”列举作者在实际交易中运用频率*高的期权招式，“实盘篇”主要记录作者在过去三年内*难忘的复盘笔记，“事件篇“将带读者回顾过去五年里期权圈有影响的事件；“产品篇”介绍*近几年非常出圈的场外期权。

这部作品主要总结归纳了作者在2020年以后的策略运用和实盘经验，并且一切基于实盘的思考路径，脱离“本本主义”的思维，让读者切实感受到一个衍生品投资经理是怎样运用期权看市场的，又是怎样运用期权来布局的。

准备篇

 1．期权入门*常见的20个问答(问题1～问题4)

 2．期权入门*常见的20个问答(问题5～问题8)

 3．期权入门*常见的20个问题(问题9～问题12)

 4．期权入门*常见的20个问答(问题13～问题16)

 5．期权入门*常见的20个问答(问题17～问题20)

 6．每个客户，适合贴上买方还是卖方的标签

 7．致开户后迷茫的投资者

 8．如何快速记住一个个期权组合

 9．上海梅雨季下的“波动率”遐想

 10．趣谈爱琴海边的希腊字母

 11．期权交易前，值得了解的五大公式

 12．国内的ETF期权与股指期权，有什么区别

 13．国内股指期权的现金交割，怎么理解

 14．国内ETF期权的组合保证金，你了解吗

 15．分红对期权有什么影响？需要知道的都在这里了

视角篇

 16．从“波”的角度，如何判断大盘可能“爬”多高

 17．一张波动率曲面，可以藏着多少信息

 18．从VIX指数到VIX期货，你能学到什么

 19．为什么对海外VIX指数的结论不能持“拿来主义”

 20．历史上的二次探底，“波指”曾经能爬多高

 21．你听说过“黑天鹅指数”吗？它是什么

 22．期权市场的“量”，你真的会看吗

 23．认购认沽比，这个指标的意义在哪里

 24．期权的“*痛点”，您知道是怎么回事吗

 25．为什么“折价转溢价”，可以看成一种“量变到质变”

 26．赚时间价值就是赚时间吗

 27．期权交易的四个“看”，有没有说到你心里

 28．为什么各软件的希腊字母有所不同

 29．真正的期权复盘，是什么“形状”

 30．为什么“期权”是数学与金融的*桥梁

策略篇

 31．买期权的止盈止损，有什么讲究

 32．每次卖方止损，怎样突破心理障碍

 33．卖期权，是为了耗尽*后一分钱吗

 34．卖期权，永远盯着虚几档去卖吗

 35．一个简单的指数多头，却有着这么多“省钱”的方式

 36．越是磨人的行情，备兑卖购的学问越大

 37．每一次备兑卖购，顶到“喉咙口”了，怎么办

 38．都说期权能套保，其中的细节知多少

 39．“股票+期权”，长期的玫瑰是如何绽放的

 40．有没有方式实现零成本保险

 41．同样的牛市价差，不同的隐波，不同的选择

 42．牛市价差，永远是“买平卖虚”吗

 43．比率价差，一个不能持“本本主义”的期权组合

 44．双买期权，你会一起离场，还是分腿离场

 45．黄金期权在实盘中的“三宜与一忌”

 46．双卖期权*致命的四大误区

 47．28天的“天道”，期权卖方的一大风控点

 48．若想做空波动率，则应系上“安全带”

 49．专业机构是怎样做好卖方风控的

 50．期货的日内策略能直接用于期权吗

实盘篇

 51．二十多倍合约的背后，冷静的计划胜于一切

 52．史诗级的一周，买保险还有什么舍不得

 53．月满则亏，水满则溢——历次波动率崩塌的全过程

 54．波动率的“两翼齐飞”——这个月真正的“捡钱”机会

 55．时隔三个月，远月实值认购重回溢价，重仓卖购需警惕

 56．3000点和1万亿元，虚值认购终于爆发！下一步，我们需要思考的又是什么

 57．会买的是徒弟，会卖的是师傅——权利仓的离场

 58．一场欢喜一场空！盘中那6009／6的“末日轮”，我们到底可以从中学到什么

 59．持股还是持币过节？对期权交易者，这其实并不重要

 60．“一酱功成万股哭”！今年的长假，你会买“黑天鹅保险”吗

 61．什么是“扶墙走”策略？下一步的看点与思路

 62．五月防变盘，需要“小舍得”

 63．沪指又差“一口气”！用期权防守，是为了好好过个“中秋节”

 64．每当期货“连崩”之时，或许只有期权还能“救命”

 65．绝了！连续30天破“万亿”，300期权却只能“刮头皮”

 66．这么低的“波”，又在憋什么招呢

 67．“宁王”大跌7%，这根“大阴线”让我想到了很多

 68．极易“回撤”的时期，你扛得住吗

 69．周一又吃“大面”！卖方的风控线，你会设在哪

 70．“3000点”失守，超4600家下跌！这一天，有买沽是真的好

 71．中证1000期权上市“满月”了！中证1000与沪深300的期权配对，你会玩吗

 72．时隔一个半月，沪深300指数*次站上这根关键“趋势线”

 73．逼到“喉咙口”的一天！这一切，都是从“近高远低”开始的

 74．节后“超级到期日”，是会翻倍，还是归零

 75．历史上卖方的“暴击”，你知道往往在哪个月吗

事件篇

 76．德银大规模裁员的背后，可别再让衍生品“背锅”了

 77．历次美联储紧急降息后，股指和波指会刷新“三观”吗

 78．在乱套的资产里，VIX指数正在悄悄逼近历史*高

 79．单月巨亏的意外背后，我们应该如何看待一根净值曲线

 80．期权价格可以为负吗？面对负值的油价，芝商所究竟如何调整期权的结算价

 81．整个华尔街，*怕散户乱拳“打倒”老师傅

 82．20万份期权巨单！这一次，VIX期权成了主角

 83．单次加息75个基点！这一年的商品波动，你应对得好吗

 84．国内期权再添新成员！关于中证500和创业板期权，你需要了解些什么

 85．从雷曼兄弟到硅谷银行，一个用了衍生品，一个却恰好没用

产品篇

 86．*近比较火的雪球究竟是怎么回事

 87．什么是“OTM雪球”？你知道它与“经典雪球”的区别吗

 88．凤凰与雪球，又有什么区别

 89．买雪球，你图什么，更要防什么

 90．“雷”！“雷”！“雷”！“无脑”买信用债，还不如选择“雪球+保险”

 91．买雪球，你赢了，券商就输了吗

 92．是不是所有的雪球都会“爆仓”

 93．半仓底仓+半仓网格，这像不像雪球

 94．用雪球“框底”，算不算巴菲特策略

 95．安全气囊又是何方神圣

 96．买基金，你知道自己在买什么吗

 97．为什么期权产品更看重卡玛比，而不是夏普比

 98．“指数增强”能不能靠期权

 99．年化收益率10％，过去5年有多少人可以做到

 10O．量化私募的回撤，真的很令人“惊讶”吗

余力，瑞士苏黎世联邦理工大学应用数学全额奖学金硕士，复旦大学数学与应用数学学士，跟随欧洲金融数学家Martin.Schweizer教授主攻随机波动率下的期权定价方向。

现任混沌天成资管衍生品投资部投资总监，上海财经大学国际银行金融学院客座教授，从事金融期权、商品期权等衍生品策略的投资交易与策略研发工作。国内曾任职于上海证券交易所衍生品业务部，2013年8月起参与了上海证券交易所上证50ETF期权上市筹备，获得中国期权市场诞生重要贡献证书。

现为国内多家交易所期权特约讲师，2013至今，在全国范围面向券商、期货公司、公募基金、私募基金、985高校、个人投资者共授课逾200场，并参与《3小时快学期权》、《期权交易策略十讲》、《期权定价与高级策略》等多本期权书籍的撰写，创建了期权微信公众号《力的期权工作室》，已撰写300余篇文章。