前言
故事背景
章 推开信贷业务的门
态度决定一切
有一种贷款形式叫信贷
你是怎样理解信贷业务的
你清楚信贷业务的特征
信贷家族中的“六兄弟”
你知道什么是金融机构
你知道贷款有哪些分类
分不清的借款、借款人和贷款、贷款人
了解信贷的基本原则
审贷分离是怎么回事
审贷分离犹如“绑腿跑”游戏
揭开信贷部门设置的面纱
“开闸”放贷十步走
信贷关系是一种平等的债权关系
客户交贷申请书
他符合贷款要求
“三查”不可缺少
风险分析评估的内容有哪些
贷与不贷，谁说了算
彼此约定——签订《借款合同》
“开闸”放贷
贷款收不回怎么办
及时处理，保资金安全回笼
第2章 开展贷前尽职调查
做足功课是前提
精彩的“碰头会”
“按图索骥”搜集相关资料
对照清单，核实客户信息资料
信贷调查的常用工具——“6C”分析法
谈调查工作方法和技巧，刘春花如数家珍
尽职调查不可“走马观花”
走进企业做调查
面对企业，我们应该怎样提问
走进“凤凰茶园”
财务室里，大雄记录和学习（核账）两不误
耳闻不如眼见，全面分析更重要
第3章 阅读财务报表
财务报告的组成部分
财务分析犹如会说话的大眼睛
资产= 负债+ 所有者权益
利润表：财富增减一目了然
现金流量表：资金从哪儿来，到哪儿去
如何读懂资产负债表里的“家底儿”
通览全貌，破解资产负债表迷局
流动资产重点关注哪些科目
非流动资产有什么特点
欠了钱，迟早是要还的
所有者权益包括哪几项
“2+2=4”
如何读懂利润表里的财富增减
王二的“独门绝技”：速览利润表
李四详解利润表具体项目
关注利润表盈利结构的合理
企业盈利结构与经营状况的8 种关系
利润表的局限表现在哪些方面
如何读懂现金流量表里的现金流动情况
收付实现制与权责发生制
现金流量表里的现金不只是“银子”
现金从哪里流入，又从哪里流出
经营活动产生的现金流具有供血功能
活动产生的现金流具有造血功能
筹资活动产生的现金流具有输血功能
阅读现金流量表还应重点关注什么
第4章 大雄，信用管理风险都在哪儿
开展企业经营能力分析
家族化治理模式的优势与局限
凤凰茶业有限公司遵循法人治理结构的模式
制度完善不等于没有风险
企业主要负责人信用分析
负责人的经营理念和能力决定企业生死
企业负责人的品德情况
领导层变动是企业的“地震”
什么是SMART 家族
SMART 各自代表的含义
如何正确选择信贷目标客户
结合SMART 原则，辨别战略目标的合理
你不理财，财不理你
企业财务管理模型是什么样的？
合理评价企业，规避信贷风险
不容忽视的信用风险
关联企业的“多米诺骨牌效应”
法律纠纷也能引起信贷风险
还存在什么信用风险？
第5章 为何先分析行业风险
不要小瞧行业分析
行业成本结构分析
可变成本PK 固定成本
行业成本结构分析的作用
高、低经营杠杆揭示了什么
行业成熟度决定企业的发展前景
行业成熟度三个主要阶段
银行对不同行业阶段企业贷款的考量
如何判断企业处于哪个行业阶段
行业也有生命周期
行业周期和经济周期
美丽的经验分享
经济周期与信贷风险关系
不可缺少的行业分析
同行业中，多数企业都能盈利
如何分析对行业的依赖
怎样衡量替代产品的脆弱程度
政策环境指哪些
一张参考表总结风险评估
哪些风险预警信号值得我们注意
第6章寻找经营风险的
企业的经营六要素
产销规模与企业实际相符
企业发展也有三个阶段
产品单一风险
怎样判断企业发展目标的合理
企业战略规划书包括哪些内容
核心产品如何与市场需求匹配
供不应求，还是供大于求
市场需求的变与不变
关注产品策略环境
周而复始的经营循环风险
货源在哪里
不懂生产经营，如何判断风险
销售过程存在哪些风险
经营管理风险藏在哪里
第7章 大雄，看透财务报表要亲自“操刀”
财务分析要分步走
财务分析常用的五种方法
探寻比率背后的故事
没有比较的财务分析毫无意义
预测前景，趋势分析重要
根据差异找原因
财务报表分析的局限
了解企业的资产转换循环
循环环节不同，活动内容差异
货物持有期的财务反映
收款期的财务反映
付款期的财务反映
什么是现金流量时间差异
添置设备也能导致融资需求
会计调整是怎么回事
第8章预测财务状况
如何分析一套财务报表
了解背景很重要
怎样分析资产负债表的会计风险
好看的会计报表，水分到底有多
偿债能力分析
资产运营能力分析
盈利是企业经营的主要目标
具备“造血”功能，主要看资金流动方向
财务分析不得不说的忠告
如何进行财务预测
暗藏玄机的财务预测步骤
闭门造车，怎么能行！
好的设是做好财务预测的基础
财务预测中的度分析
度分析中的关键变量
不容忽视的经验教训
于现流量的偿还能力预测
实战演练：现金流量偿还能力预测
第9章 随时考虑借款人的借款原因及还款意愿
借款分析
季节销售增长的借款原因
长期销售增长的借款原因
存货周转期为何延长了
固定资产更新需求
应收账款回收期延长的借款原因
非盈利或低盈利经营的借款原因
非预期费用支出的借款原因
借款人还款意愿的风险防范措施
“明修栈道，暗度陈仓”，风险在哪里
信用评级能直接反映还款意愿
0章 要关注贷款担保
贷款担保分为哪几类
为何要向银行提供担保
怎样进行贷款担保分析
如何防范贷款担保风险
贷款担保的注意事项
案例1 ：分析保抵押贷款的担保风险
案例2 ：分析质押贷款的担保风险
1章 一份完整的信贷调查分析报告
贷款发放的道关口——贷前调查报告
整理收集完整的资料
做好财务分析和财务预测
信贷调查分析报告的主要内容
撰写信贷调查报告有哪些要求
提出明确的融资结构方案
凤凰茶业有限公司的信贷调查分析报告出炉了
2章成为合格的信贷员
掌握八大关键领域评估
避免两个“”，实现有效沟通
信贷业务分析中不可不知的禁忌
\\\\\\\\\\\\\\\\\\\\\\\\\\\\\\\"如何读懂利润表里的财富增减大雄确实想尽快把这三张报表搞懂。昨晚跟美丽、王二、李四在KTV疯了几个小时回家后，还专门找了本财务方面的书狠钻了一把，结果当看到利润表这节的时候，书里面深奥的描述让大雄的脑袋晕沉沉的，怎么也看不进去。怎么办？闭眼！睡觉！明天去找美丽。
王二的“独门绝技”：速览利润表大雄来到办公室的时候，看到美丽跟王二、李四他们正在说昨晚KTV的趣事。大家惊讶大雄像打焉的茄子一样，不仅头发横七竖八，而且双眼也无神。
美丽打趣地说：“麦霸，怎么头发都竖起来了，没睡好啊？”大雄嘴巴一歪，沮丧地说：“没劲儿，连个财务书都看不懂。”“不要气馁嘛，我们大家都可以帮你啊，你们说是不是？”美丽看向王二、李四，王二、李四立马点头同意。
“美丽姐，你们说话算数啊。”“当然算数啊，正好王二、李四在，我们可以一起来分享信贷人员是如何阅读财务报表的。”“好啊，我马上去找张利润表来，你们来教我阅读。”大雄一下子来了精神，不一会儿把凤凰茶业有限公司的利润表拿来了。
“本来我想自学的，结果除了知道这张表的用途和一个会计等式外，的我越看越糊涂，还需要你们一步一步教一下。”大雄很焦虑地说。
“怎么讲才能算一步一步教你呢？要不还是按照昨天讲资产负债表那样从整体到局部来讲，好理解一些。”美丽想到昨天的效果还不错，今天又有王二、李四在这里。
王二插话说：“你的遭遇我深有体会。为了感谢行里对我的栽培，我决定贡献自己的绵薄之力。”大家一阵嬉笑，不过王二还是很认真地讲起来：“利润表的格式有单步式和多步式两种，规定利润表的格式采用多步式。你手里拿的就是多步式结构的利润表。”在利润表中的每个项目分别为“本月数”和“本年累”两栏分别用列，也可以列为会计期，例如“本季”或具体某年某月等。通过这个会计期，你就知道这张利润表反映的是某一会计期的经营活动成果，所以，利润表又称为动态报表。利润表就像在讲述一个人的减肥故事：吃了多少，消耗了多少，有多重。
大雄心里暗自发笑：看来把报表比喻成减肥故事已经成了经典教案了。
“我们一起来看这张表是怎么讲述它的故事的。”王二只管自顾自地讲，总共归纳了四步：◇企业获得收入后，计入主营业务收入。从主营业务收入出发，减去主营业务成本，计算出了主营业务的毛利，这一步反映企业主营业务的获利能力。
◇从主营业务毛利中减去期间费用，就计算出了营业利润，这一步反映企业生产经营的获利能力。
◇在营业利润的基础上，加减营业外收支，加上收益和补贴收入，就计算出本期实现的利润或亏损总额，这一步反映了企业的综合获利能力。
◇企业产生利润后，就要缴纳企业所得税，扣除所得税后，就得到本期净利润，如果亏损了，就是净亏损，这一步反映了企业获利能力。
王二把自己的“独门绝技”讲完后，停了下来，环顾面前几位：除了大雄听得专心致志外，美丽跟李四都各自在玩电脑，正感觉有点儿失落时，不料大雄放下笔就说：“鼓掌！”美丽、李四这才意识到王二讲完了，也跟着鼓掌。
王二谦虚地看着美丽说：“请美丽姐点评。”李四详解利润表具体项目美丽笑了笑说：“讲得很好啊，就是这样的。”说完她又看向李四：“你肯定也有跟大家分享的秘诀吧。”李四更拽，做了一个很绅士的鞠躬动作，清了清嗓门说道：“大雄，你是不是不清楚利润表里具体项目的意思？”看到大雄点了点头，李四很得意，“那我就给大雄讲讲利润表里具体项目内容。”利润表里主要有收入和支出两大类。收入项目包括经常收入和经收入。
“主营业务收入”通俗点说就是企业从事经营范围内的收入，它是企业重要的且主要的经济来源。如生产制造业，就是销售产品的收入；商贸业，就是销售商品的收入。
“业务收入”指主营业务收入以外的销售或业务的收入。如无形资产转让、出租包装物租金、固定资产出租、废旧物资出售收入等。
“营业外收入”指与生产经营无直接关系的各项收入。如罚款净收入、固定资产盘盈、教育附加返还款等。
“收益”是指企业对外所取得利润、股利和债券利息等收入减去损失后的净收益，是企业资本运作的结果，如购买理财产品获得的收益等。
“补贴收入”是偶然所得，如企业获得政策补贴等。
利润表中收入的特点有以下几点：◇收入会导致资产增加或负债减少，或者两者都有；◇收入会导致所有者权益增加；◇收入是日常的，包括经常收入和经收入。
李四把利润表中的收入项目说完后，问大雄：“关于收入这块，现在明白了吧？”大雄抬起手给李四敬了一个礼，表示清楚了。
李四又接着讲：“关于支出项目，分为成本、费用和税三大项。”“主营业务成本”与主营业务收入对应，反映经营主要业务发生的实际成本。比如销售商品，购买的原材料就是主营业务成本。
“营业外支出”与营业外收入对应，指与生产经营无直接关系的各项支出，如固定资产盘亏、债务重组等。
“营业费用”“管理费用”“财务费用”都是期间费用。
“营业费用”指在营销过程中产生的费用，如运费、广告费、营销人员工资及出差费用等。
“管理费用”指企业在管理过程中发生的费用，如办公费、折旧、管理人员工资及福利等。
“财务费用”指企业在融资理财过程中发生的费用，如借款利息、手续费等。
企业在经营活动中取得收入后，应负担相应的税金及附加税金，包括营业税、消费税、城市建设税、教育费附加税等。
如果企业盈利后，就按照一定比例缴纳“企业所得税”。
李四又绅士般敬了个礼，然后说道：“我的讲解完，请笑纳。”又是一阵鼓掌和嬉笑。
关注利润表盈利结构的合理大雄在对利润表有了一个全面了解后，就很想了解信贷人员又是如何关注这张表的。所以他又发问：“那我们在信贷审查时，重点关注哪些点呢？”王二、李四都把目光投向美丽，这方面还是美丽经验了。
美丽看着大家都把目光投向她，说道：“申请借款的企业大多数都会粉饰自己的财务报表——抬高收入、降低支出。而企业的利润由业务利润、收益、营业外收支净额组成，所以我一般首先关注利润表盈利结构的合理。”企业的主要利润来源是主营业务利润。主营业务利润所占比例的稳定状态，是企业盈利的稳定和连续标志。如果企业一直以主营业务利润为主，那说明企业盈利结构是稳定的、长期的；如果企业主营业务利润占的比重大，企业盈利结构的安全就越。
大雄心想看来她的抽屉里藏了不少宝贝。
大雄凑过去一看，横竖都看不明白。“美丽姐，这张表应该怎样看呢？”美丽拿着这张理想利润表讲解道：“这是一张设某企业销售的产品所在行业的毛利率为25%，那么它的主营业务成本则为75%。毛利中的13%用于期间费用，营业利润就变为12%。营业外收支净额一般都比较小，并且通常是支出大于收入，即按1%估测。考虑诸多因素，企业所得税按3%，这样，余下的税后利润就是8%。”美丽看到大家听得津津有味，又接着讲：“这仅仅是一张以百分比来表示的各个行业平均水平理想状态下的利润表。通常情况下，薄利多销的行业，如商品批发，毛利率就低，以销售量取胜；而那些商品周转慢的企业，如机器设备，毛利率通常比较高。所以，这个表只能在信贷业务中起一个参考作用。”企业盈利结构与经营状况的8种关系“铛铛铛！铛！”美丽又神秘地拉开抽屉，像变魔术一样取出一张表，边给大家展示边说：“这张表反映了企业盈利结构与经营状况关系。”这张表清楚地表明企业经营状况的表现跟企业的盈利结构是息息相关的：◇状态A就用不着说了，企业处于一种良好的运作状态。
◇状态B中，造成利润总额亏损的原因可能是营业外损失过大，而不能弥补营业利润，如果能扭转营业外损失，那么企业所处这种状态将是暂时不正常。
◇状态C和状态D中，主营业务收入亏损，尽管通过业务带来了利润，但这种利润波动较大，企业的经营状态不稳定，如果企业及时调整战略，也许会扭转乾坤。
◇状态E中，主营业务利润为盈，但可能是期间费用过大，造成营业利润为亏。，利润总额又盈，说明通过营业外收益或收益来弥补了营业利润，但这种利润也是不稳定的，这类企业潜伏着经营危机。
◇状态F中，出现这种情况，可能是主营业务利润盈得较少，或者期间费用过大，而又没有什么收益。表明这类企业风险较。
大雄在心里暗骂自己太蠢了，为啥就看不懂财务书呢，人家美丽用几张图表就把这个恼人的利润表说得明明白白的。
王二用手肘顶了一下大雄说：“大雄，你这下全部弄明白了吧？还不快点谢谢我们！”“谢谢大家！谢谢大家！”大雄站起来边拱手边说。
利润表的局限表现在哪些方面美丽没管他们，继续说：“我们刚才说了，利用利润表可以了解企业整体的盈利水平，了解企业利润的构成，了解企业缴纳税收情况，也可以用来预测企业未来的发展趋势，但其实利润表也是有局限的。”“啊！利润表有局限啊？都表现在哪些方面呢？”大雄以为美丽讲完了，不曾想利润表还有局限，有些惊讶。
美丽原本只是想提醒大家利润表有它的局限，但却疏忽了大雄只是刚接触财务没几天的新手，所以只好把利润表的局限一一解说一遍了。
◎会计核算的规则局限了利润报表信息的真实表现美丽说：“企业会计核算的基础是权责发生制，它是确认和计量会计核算的重要原则，也是利润表产生的基础。”大雄瞪大眼睛问：“美丽姐，什么是权责发生制？”看来大雄缺乏会计基础知识，美丽不得不再讲详细点儿，“简单点说，所谓权责发生制，指凡是当期已经实现的收入和已经发生或应当负担的费用，不论款项收付，都应作为期的收入和费用；凡是不属于当期的收入和费用，即使款项已在当期收付，也不应作为期的收入和费用。”例如，本月销售的产品，即使款未收到，但也应作为本月收入；预收的租金，虽然款已经收到，但是下月才发生的租金，应当作为下月收入；赊销的产品，是现在出售的产品，只不过没收到钱而已，应当作为现在收入。
听了美丽的解释后，大雄似乎有点明白了，说道：“噢，我明白了，权责发生制下的利润表只能反映企业当期的收入，而什么时候收的货款，不能在利润表中反映。”美丽很欣慰地点了下头说：“是啊，权责发生制会计核算决定的是净利润而不是现金流量，因此不能准确地反映现金的流入和流出，常常形成的局面就是利润表上的盈利能力和企业实际的支付能力不匹配。”◎利润表货币计量难以全面反映企业的经营状况美丽接着说方面的局限，“利润表只是用一组组数据来揭示的收支情况，但其实经营状况还会受到因素的影响，比如企业主要负责人的品德、能力、企业的发展规划、人才战略、营销计划等，而这些非数字的信息却是分析一个企业未来走向的重要因素。”◎历史成本计价的方式难以预测企业未来的趋势利润表只是反映过去某期间的财务状况，是动态财务报表。收入是当期的，成本是历史计价的，如果遇到通货膨胀，收入在增加，而过去低估的成本计价，有可能造成利润虚增、收入跟成本不配比等问题。
◎会计四大设和政策的选择使得利润表具有一定主观会计工作中的任何一个环节都是以“四大设”为立足点来展开进行的。
这时，美丽看到大雄准备举手打断自己的话，美丽就知道大雄一定不知道什么是会计中的“四大设”，所以她点头示意大雄，自己明白他的疑问。
美丽解释道：“我简单地说一下，会计中的四大设因为四大设的存在，报表反映的数据都带有一定的主观因素，有些项目的数据，比如固定资产的净残值率、无形资产的摊销年限等，都是靠会计人员的经验和实际情况估算出来的，导致报表反映的数据不完全准确。
另一方面，会计政策的选择也使得报表的数据具有一定的主观，比如固定资产折旧方法的选择、存货发出的计价方法的选择。
◎趋利行为影响了报表的真实因为会计报表能给企业带来经济利益，部分企业利用自己所处信息资源优势，滥用会计政策的选择，粉饰财务报表，获取自己想要达到的经济目的。
美丽在讲完个局，旁边的李四深有感触地说道：“单独只看一张财务报表，仅能得出企业经营活动的一部分信息资料，不能反映企业的全部经营活动状况。在我们信贷业务中，不仅要验它的真实，而且还要搜集信息资料，才能更好地分析和预测企业全面的经营状况。”美丽点了点头，“李四说得很对，我们不要为了阅读分析财务报表而阅读分析，而要明白我们分析的目的到底是为什么。我们阅读分析财务报表的目的就是为了降低信贷风险。”王二在旁边插话：“美丽姐，再给大雄讲一下现金流量表吧，反正大家都在，正好都学习一下。”看着大家学习财务知识的热情很高，美丽满口答应下来。
如何读懂现金流量表里的现金流动情况美丽从文件夹里翻出凤凰茶业有限公司的现金流量表。拿着现金流量表，美丽说：“现金流量表跟资产负债表、利润表有很大的不同。顾名思义，现金流量表反映的是企业现金的流入、流出情况，而资产负债表和利润表反映的是企业财务状况。”收付实现制与权责发生制看到大家都在专心听，美丽又：“还另一不同点。大家都清楚了，资产负债表和利润表是在权责发生制原则的基础下编制的，收入与费用配比的原则与现金实际流入、流出很多时候是不一致的。当负债到期需金或现金等价物来偿还的时候，需要通过这张表来判断有足够的现金来支付。现金流量表不同于两张表，是以收付实现制为基础来编制的。
大雄次听说收付实现制，看了看两位师兄面色很坦然，不得不自己举手问美丽，什么是收付实现制。
这也是会计中的基础知识，美丽只好给大雄开小灶，解释道：“收付实现制也称为现金收付制或现金制，是与权责发生制相对应的一种会计基础。它是以收到或支付的现金作为确认收入和费用的依据。在这种会计基础上，凡是在本期实际收到的现金的收入，无论归属本期，均应作为本期的收入；凡是在本期实际支出的现金，无论在本期收入中取得补偿，均作为本期的费用处理。”比如，一家企业在2011年10月销售了一批货物，但在12月份才收到货款。按照权责发生制，应该在10月份就计入本期收入；而如果按照收付实现制，因为货款是12月份收到的，这笔收入应计入12月份。
大雄恍然大悟说：“哦，我明白了，按照收付实现制，收入和费用的归属期间将与现金收支行为的发生与否紧密地联系在一起。”现金流量表里的现金不只是“银子”王二正在网上聊，美丽看见后，对王二说：“我们还是来看看现金流量表吧。王二，不要聊了，你给大雄说说现金流量表。”听见美丽叫自己，王二赶紧退出。为了在小师弟面前显摆自己的博学，就引用了书上一句话。
现金流量是企业的脉搏，是企业生存的关键信号，现金流在现代企业管理中的重要要胜过利润。企业管理是以财务管理为中心的，而财务管理的中心是资金管理，资金管理的中心则是现金流量的管理。
由此可见，现金流量表在企业中的重要，有的人比喻它是企业的血液，贯穿整个企业经营的全过程。
大雄好奇地问：“王师兄，你能不能详细讲解一下现金流量是如何贯穿整个经营过程的？”王二说这个太容易了，画了一张图，并作了一番讲解。
这是一家销售企业的资金流动图。初由股东总资产为50万元的企业，经过企业的经营运转——采购、销售环节后，企业获得净利润15万元。经利润分配，一部分留存收益用作企业再循环发展，一部分向者分配利润。
那么，现金流量反映的就是一定会计期间内企业现金和现金等价物流入和流出的过程。现金流量表是以现金来编制的。而这里的现金是广义上的现金）。
王二的讲解让大雄心生佩服。他原来一直以为现金流量表里的现金就是白花花的“银子”。
王二看到大雄很仰慕自己的样子，心里也很是满足。“现在把我的独门绝技传给你。”嘴上也是越说越起劲。
现金从哪里流入，又从哪里流出大雄这时也想展示自己的自学成果，插话道：“美丽姐上次给我介绍了一些现金流量表的情况，我回去后又结合书上的介绍，归纳了一下，美丽他们凑过去一看，整齐的图表表明大雄在学习财务方面的知识还真是下了工夫的。
大雄说：“我把现金流量表归纳总结了一下。总体来说，每一种活动的现金流量基本都是按照流入和流出总额来反映的。从这张表里可以很清晰地反映出，企业的每一种活动的现金从哪里来，到哪里去。”美丽接上大雄的话道：“所以说，企业日常运作的好与坏、健不健康，从现金流量表里就可以有一个初步的判断。如果再参阅报表，那对公司的了解就会更全面了。”经营活动产生的现金流具有供血功能王二忙着想分享他阅读现金流量表的心得，等美丽一说完，就立马指着凤凰茶业有限公司的现金流量表说道：“不能只知道钱从哪里来，到哪里去，把这张表看懂了才是真本事啊。”\\\\\\\\\\\\\\\\\\\\\\\\\\\\\\\"
非常抱歉，您前期未参加预订活动，
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