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  • 正版 基于随机最优控制的动态保险资金管理问题研究 何林 知识
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    • 作者: 何林 著 | 何林 编 | 何林 译 | 何林 绘
    • 出版社: 知识产权出版社
    • 出版时间:2012-12-01
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    • 作者: 何林 著| 何林 编| 何林 译| 何林 绘
    • 出版社:知识产权出版社
    • 出版时间:2012-12-01
    • 版次:1
    • 印次:1
    • 印刷时间:2014-12-01
    • 字数:190000
    • 页数:177
    • 开本:16开
    • ISBN:9787513031189
    • 版权提供:知识产权出版社
    • 作者:何林 
    • 著:何林 
    • 装帧:平装
    • 印次:1
    • 定价:36.00
    • ISBN:9787513031189
    • 出版社:知识产权出版社
    • 开本:16开
    • 印刷时间:2014-12-01
    • 语种:中文
    • 出版时间:2012-12-01
    • 页数:177
    • 外部编号:8398887
    • 版次:1
    • 成品尺寸:暂无

    第一章绪论
    第一节保险资金管理概论
    第二节保险资金管理现状
    第三节动态保险资金管理研究意义
    第二章研究思路
    第一节保险资金管理建模:寿险与非寿险
    第二节数学方法与理论:随机控制与连续时间优化
    第三节数值模拟与经济意义分析
    第三章非寿险公司资金管理问题研究
    第一节非寿险公司资金管理研究背景及意义
    第二节研究现状及文献综述
    第三节非寿险公司资金管理模型简介
    第四节研究方法
    第四章考虑融资过程的非寿险公司最优资金管理模型
    第一节非寿险公司最优资金管理模型介绍
    第二节HJB方程及相关预备数学结果
    第三节两类次优解
    第四节考虑融资过程模型的最优策略
    第五章考虑带有固定费用融资过程模型
    第一节带有融资过程的非寿险公司资金管理模型介绍
    第二节预备数学结果和HJB方程
    第三节两类次优解
    第四节考虑固定和比例费用融资过程的最优策略
    第六章带复杂约束条件的非寿险公司最优控制问题
    第一节带复杂约束条件的保险公司控制模型介绍
    第二节破产概率ψb(T,b)的性质
    第三节HJB方程的解
    第四节带约束条件下最优回报函数V(x,b*)和最优控制策略πb*
    第七章资本市场投资收益与保险公司承保收益变动相关的模型
    第一节考虑收益相关性的非寿险公司资金管理模型介绍
    第二节HJB-SDE方程
    第三节HJB方程的解
    第四节数值模拟与经济意义分析
    第八章非寿险资金管理研究总结及进一步研究的方向
    第一节总结
    第二节进一步研究的方向
    第九章养老金资金管理问题研究
    第一节养老金资金管理背景及意义
    第二节研究现状及文献综述
    第三节养老金资金管理模型简介
    第四节研究方法
    第十章DC型养老金积累阶段的资金管理问题
    第一节DC型养老金积累期资金管理问题背景介绍
    第二节养老金积累期模型介绍
    第三节M-V效用随机控制优化问题的解
    第四节经济意义分析
    第十一章ELA模式养老金分配阶段的最优投资问题
    第一节DC型养老金分配期模型背景介绍
    第二节养老金分配期模型介绍
    第三节连续时间动态优化问题的解
    第四节经济意义分析
    第十二章养老金资金管理研究总结及进一步的研究方向
    第一节总结
    第二节进一步的研究方向
    参考文献

    何林,所在单位及职称:中国人民大学,财政金融学院保险系,讲师教育经历:2004/09-2009/07,清华大学,高等研究中心,博士2000/09-2004/07,清华大学,数学系,本科研究工作经历:2009/09-至今,中国人民大学,财政金融学院,讲师作者长期从事保险资产管理、养老金管理以及随机控制在保险中的应用等问题的研究。发表SSCI检索论文7篇,其中在保险经济学的很好杂志Insurance:mathematics and economics发表论文5篇。

      保险公司利润的主要来源为承保利润和投资利润。随着保险市场竞争的加剧,承保利润的空间减小,投资利润成为支持保险公司成长的主要驱动力。保险公司管理者需要制定动态的、全局优的资金管理策略,来实现资金的增值,以满足潜在的赔偿和给付要求。保险资金运用管理成功与否,将关系到保险公司的偿付实力以及可持续发展。由于非寿险和寿险资金的来源特性不同,其运作模式和管理目标都存在差异。本书将分别针对非寿险保险公司和养老金管理公司建立模型,研究其管理者的优动态资产配置方案。借助变分方法、随机分析、金融经济学中的相关理论和方法,我们将创造性地解决这一类随机优控制问题的优解。此外,借助Monte Carlo方法和实证金融学的方法,我们将检验相关理论结果的现实适用性。本课题的结果可以为保险资金管理者制定优策略做参考,为资金委托者实现优目标做依据,为金融监管者设定监测目标做基准。

    保险资金管珲魁保险公司规避风险和实现收益的重要手段。在何林著的《基于随机很优控制的动态保险资金管理问题研究》中,资金的范周包括资本金、非寿险和寿险经营中的准备金,以及养老金经营中的受托管理资金等。在非寿险公司中,管理者需要动念地选择合适的投融资策略、资产配置策略,以及分红策略等资金管理策略,来实现股东回报的优选化。在养老金管理中,管理者需要制定合适的资产配置策略和资金分配方案,以实现参保者养老效用的优选化。
    这些问题将转化为随机很优控制问题,并利用H变分方法等得到很优的控制策略和很优回报函数。
    本书的研究为资金管理者制定很优策略提供参考,为资金委托者监督管理者经营绩效提供依据,为监管者设计监管目标提供基准。

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