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全新正版现代管理:一种均衡方法9787300083391中国人民大学出版社
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部分 理论 章 导论:为什么是一种均衡方法 第2章 现代组合理论的洞察力 第3章 风险度量 第4章 资本资产定价模型 第5章 风险溢价 第6章 全球均衡预期收益 第7章 均衡――布莱克-李特曼方法第二部分 机构 第8章 市场组合 第9章 战略资产分配中的问题 0章 有不确定负债的战略资产分配 1章 国际化分散与货币套期保值 2章 不相关回报来源价值第三部分 风险预算编制 3章 建立积极风险预算 4章 根据积极风险系列编制风险预算 5章 风险管理和总水平的风险预算 6章 协方差矩阵估计 7章 风险监控和绩效度量 8章 独立估价的需要 9章 收效归属 第20章 券风险因子模型第四部分 传统 2章 经理人选择的资产管理方法 第22章 计划的实施:现实和的实践 第章 组合管理 第24章 固定收益券的风险和收益第五部分 可转换资产类别 第25章 全球战术资产配置 第26章 战略资产配置和对冲 第27章 对冲资产组合管理 第28章 私有股第六部分 私有财产 第29章 实际税后 第30章 1926-2001年,美国、债券和国库券的实际税后回报 3章 资产配置和定位 第32章 资产组合结构
安德鲁·奥尔福德(Andrew Alford),副,领导优选定量研究(GE)团队进行基础定量战略研究。他也是GE政策委员会的成员。在加入高盛资产管理公司(GSAM)以前,他是宾夕法尼亚大学沃顿商学院以及麻省理工学院斯隆管理学的教授。奥尔福也曾是华盛顿券和交易委员会经济办公室的学术成员。他的文章曾发表在《公司理财杂志》、(Journal of Corporate)《会计研究杂志》(Journal of Accounting Re-search)、《会计与经济杂志》(Journal of Accounting & Economics)和,《会计学回顾》(Accounting Review)上。奥尔福德在加利福尼亚大学的埃尔文学院(Irvine)获得信息与计算机科学士学(1984),在芝加哥大学商业院获得工商管理硕士(MBA)和博士(1986年和1990年)。
本书概括了高盛资产管理公司定量资源小组为了实现有利的和一致的收益所使用的现代理论。通过深刻的分析和专家的建议,你将学到一个均衡的框架,能够帮你构建期望收益优选交东路风险预算约束的资产组合,以及学会如何识别均衡和利用偏离均衡的机会。 全书共分6部分:部分对过去学术机构已经建立的管理原理进行一些简单和实际的介绍;第二部分关注优选的机构资产组合所面临的问题;第三部分从定义风险预算到协方差矩阵的估计等不同方面来讨论风险;第四部分着眼于诸如和债券等传统资产类别,以及经理人选择所面临的挑战;第五部分考虑诸如货币、覆盖(overlay)、套期保值、私人战略等非传统;第六部分探索私人者的特殊问题,诸如税收考虑、不动产计划。
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